Реабилитация (финансовое оздоровление) юридического лица (реабилитация компании)

Заявление о возбуждении процедуры реабилитации вправе подать лица, отвечающие следующим требованиям.

▶ Лица, имеющие право подать заявление

Заявление о возбуждении процедуры реабилитации может подать не только сама компания, но и кредитор, акционер или владелец доли, имеющий установленную долю участия.

Это позволяет заинтересованным лицам начать предусмотренную законом процедуру, если они считают необходимым восстановление компании, даже когда сама компания не предпринимает соответствующих действий.

Прежде всего суд предписывает заявителю авансировать расходы, необходимые для проведения процедуры реабилитации, и опрашивает представителя.

Это первоначальный этап, предназначенный для оценки добросовестности заявления и возможности реабилитации.

Если до возбуждения процедуры реабилитации существует риск нерационального управления со стороны должника либо вывода или сокрытия им имущества, суд выносит определение о применении обеспечительных мер для защиты имущества.

В соответствии с этим определением должнику запрещается совершать следующие действия.

Обеспечительные меры действуют до вынесения определения о возбуждении процедуры реабилитации.

Суд вправе приостановить отдельные процедуры принудительного исполнения в отношении имущества должника, а при необходимости — издать общий запретительный приказ, распространяющийся на всех кредиторов и обеспеченных кредиторов в процедуре реабилитации.

• Запрет исполнительных действий кредиторов, включая арест имущества, предварительный арест имущества и проведение торгов

• Запрет реализации обеспечительных прав и любых иных мер принудительного исполнения

Такие приказы обеспечивают сохранность деятельности и активов должника, создавая условия для эффективной подготовки плана реабилитации.

Заявление о возбуждении процедуры реабилитации может быть отозвано только до вынесения определения о ее возбуждении.

Если обеспечительные меры, приказ о приостановлении или общий запретительный приказ уже приняты, для отзыва заявления требуется разрешение суда, поэтому решение об отзыве должно быть взвешенным.

Проект плана реабилитации должен быть не просто планом погашения обязательств, а обоснованным и осуществимым планом, приемлемым для кредиторов и суда и отвечающим всем приведенным ниже требованиям.

① Соответствие законодательству

 → Содержание проекта плана реабилитации не должно противоречить применимому законодательству.

② Соблюдение справедливости и соразмерности

 → Условия для обеспеченных и иных кредиторов в процедуре реабилитации должны различаться на справедливых основаниях, а интересы заинтересованных лиц должны учитываться соразмерно.

③ Соблюдение принципа равенства

 → К кредиторам, обладающим правами на одинаковых условиях, должны применяться одинаковые условия погашения требований.

④ Обеспечение ликвидационной стоимости

 → Сумма, выплачиваемая каждому кредитору в рамках процедуры реабилитации, не должна быть меньше суммы, которую он получил бы при ликвидации предприятия.

⑤ Обеспечение исполнимости

 → Структура плана должна обеспечивать возможность его фактического исполнения, а его реалистичность должна быть подтверждена.

ARS проводится в период с момента подачи заявления о возбуждении процедуры реабилитации до вынесения судом определения о ее возбуждении.

Система позволяет использовать период до вынесения судом определения о возбуждении процедуры реабилитации для содействия переговорам о реструктуризации между должником и кредиторами.

▪ Порядок начала процедуры ARS

Должник или кредитор вправе обратиться в суд с ходатайством о передаче дела на процедуру ARS. Суд также вправе рекомендовать ARS с учетом положения заинтересованных лиц.

▪ Продолжительность ARS

По общему правилу продолжительность ARS ограничена 3 месяцами: обычно первоначально предоставляется 1 месяц, а при необходимости срок может быть продлен еще на 2 месяца.

Если суд признает это необходимым, срок может быть продлен более чем на 3 месяца.

▪ Меры по результатам ARS

Если должник и кредиторы согласуют план реструктуризации, должник вправе отозвать заявление о возбуждении процедуры реабилитации.

(Даже если обеспечительные меры уже приняты, суд разрешает отозвать заявление.)

Если соглашение не достигнуто, суд рассматривает вопрос о возбуждении процедуры реабилитации.

▪ Оперативная стабилизация правоотношений

ARS способствует оперативному согласованию позиций заинтересованных лиц до возбуждения судом процедуры реабилитации, что позволяет уменьшить неопределенность.

▪ Содействие автономным переговорам

Непосредственная разработка сторонами плана реструктуризации без прямого вмешательства суда позволяет учитывать практические обстоятельства и формировать реалистичные способы урегулирования.

▪ Повышение эффективности процедуры

ARS позволяет сократить ненужные судебные споры и расходы до возбуждения процедуры реабилитации и способствует восстановлению деятельности компании.