어떤 개인 투자 규정은 공인된 상태에 적용됩니까?

연방법은 국가와 관계없이 모든 개인 투자에 적용됩니다. 주 법률이 엄격한 요구 사항을 부과하거나 추가 투자자의 구속을 제공 할 수있는 보조 규제 층을 만듭니다. 증권 및 교환위원회는 연방 규정을 준수합니다. 반대로 금융 제공, 면제 조건 및 공개 표준; 국가 변호사 일반 및 주 증권 부문은 국무 법칙에 따라 다릅니다. 뉴욕에서 금융 서비스 부서 및 변호사 일반 사무실은 개인 투자 계획의 활동 감독을 유지하고, 뉴욕의 법원과 다른 곳에서는 회계 의무 위반 관련 투자자 분쟁에 대한 합의를 제기했다. 법이 특정 투자에 적용하는 것을 이해하면 당신이 받은 어떤 차별을 식별할 수 있습니다, 어떤 표현은 법적으로 의무가 무엇인지, 그리고 그 의무가 위반 한 경우의 비유적 주장이있는지 여부.

연방법에 따라 공인 투자자는 2년 전부터 $200,000를 초과한 경우 (또는 배우자 $300,000과 공동으로) 소득을 얻고 그 수준을 유지하거나, 또는 1백만 달러의 순이 있는 경우에는 (주택 제외). 이러한 문턱은 SEC에 의해 정기적으로 조정됩니다; 가장 최근 업데이트는 특정 전문 자격 증명 및 기관적 인 의향을 포함하기 위해 정의를 확장했습니다. 펀드 매니저 및 스폰서는 세금 환급, 은행 성명 또는 제삼자 검증 서비스와 같은 문서로 공인된 상태를 확인해야 합니다. 개인 제공에 투자를 요청하고 문서 공인 상태 또는 서류 처리가 호의적 또는 부당한 경우, 확인이 실패할 수 있습니다. 스폰서의 일부에 대한 준수 실패와 사기 또는 규제 위반 위험을 나타내는 것을 나타냅니다.

공인 투자자 기준을 충족하지 않을 때 개인 제안에 투자하면, 투자가 비결되고 자본금이 반환되는 것을 의미하며 (이 치료법은 특정 면제를 준수하고 소송을 요구할 수 있습니다). 일부 오퍼링은 높은 위험, 적은 유동성 또는 규제 감독을 포함하기 때문에 공인 투자자에 제한됩니다. 범주 이외의 참여는 위험을 감수하고 성능 주장에 대한 방어를 제공 할 수 있습니다. 기금 매니저 또는 일반 파트너는 또한 자금의 운영 및 이익을 복구 할 수있는 능력과 주체를 검색할 수 있는 규제 산션을 직면 할 수도 있습니다.

개인 배치 memorandum은 기초 공개 문서이며 자세한 설명이 포함되어야한다 투자 전략, 역사 성과 (모든 경우), 수수료 구조, 과도한 기간, 유동성 제한 및 위험 요인. 운영 계약 또는 파트너십 계약을 통해 투자자, 관리자의 의무로 귀하의 권리를 정의하고 수익과 손실이 할당되는 방법 및 분쟁이나 자금 해결 행사에서 발생하는 일. 구독 계약은 당신의 약속에 잠금을하고 종종 표현 (신용 상태와 같은)과 당신이받은 모든 공개를 검토 한 acknowledgments. 측면 문자 또는 특별 용어 계약은 특정 투자자의 표준 조건을 수정하고 주요 문서와 함께 검토되어야합니다. 분쟁이나 숨겨진 기간을 식별 할 수 있습니다. 모든 문서의 서면 용어를 비교하면 단일 문서를 명시하지 않을 수있는 관심의 일관성, 숨겨진 비용 또는 충돌을 돕습니다.

규제 격차는 종종 누락되거나 Vague가 비용을 지불, 관심의 충돌 또는 투자자 자본 사용으로 나타날 수 있습니다. 펀드 매니저가 모든 자문 관계를 공개했는지 여부를 확인하려면 성능 청구는 상세한 트랙 레코드에 의해 지원되며, 기금의 투자 전략이 명확하게 정의되거나 개방 종료된 경우. 서류가 어떻게 분쟁이 해결 될 것인지 지정하는지 검사하십시오 (직불 소송), 당신은 금융 진술을 자금을 조달하거나 액세스 할 수 있는지 여부를 결정하고 명확한 구속 또는 인출 절차는 있는지. 이 문서는 귀하가 제출한 모든 자료에 대한 정보를 수집하는 것입니다. 본 문서의 내용은 해당 문서를 참조하거나, 또는 다른 자료를 볼 수 있습니다.

개인 기금 관리자 owe a 금융기관 투자자에게 충성도와 배려의 의미는 투자자가 가장 관심을 갖게 될 것이며, 관심에 대한 분쟁을 피하고 유망한 전문가를 돌보는 기금을 관리 할 것입니다. 이 의무는 관리자가 자본을 투자하는 방법에 대해 확장, 수수료가 부과되고 공개되는 방법 및 매니저의 이익과 투자자 관심사 사이의 충돌이 처리됩니다. Dodd-Frank Act 및 이후 SEC 규칙은 투자 자문으로 할당하는 정의를 확장하고 등록, custody safeguards 및 정기 감사 등을 포함하여 충족해야 할 준수 의무가 무엇인지. 의 위반은 손상, 부적절한 비용의 분해에 대한 민간 책임에서 발생할 수 있습니다. 또는 관리자 제거; 일반적으로 breach를 설립하는 것은 충돌을 위해 지식이나 reckless disregard의 지식을 사용하여 행동하거나 관리자가 자료를 공개하지 못한다는 것을 보여주고있다.

투자자로서, 펀드 매니저가 일반 금융 진술 및 성능 보고서를 제공 여부에 관계없이 보험과 custody 배열을 유지하고 제안 서류에서 명시된 구속 조건으로 따릅니다. 또한, 펀드 매니저가 증권 당국에 등록되어 있는지 여부를 추적해야 하며, 어떤 해체 행위나 불만이 관리자에게 제출되었는지 확인할 수 있습니다. FINRA BrokerCheck 및 SEC의 투자 자문 공개 공개 데이터베이스와 같은 플랫폼은 등록 상태 및 검토 해시 기록을 확인할 수 있습니다. 자금 관리자가 필요한 보고서를 제공 중지하는 경우, 과실 마감 기한을 놓거나 투자자 동의없이 기금의 투자 전략을 변경할 수 있습니다. 이러한 조치는 자본금의 수요로 인해 또는 다른 재약을 추구하기 위해 땅에 주어진 준수 위반으로 간주 될 수있다.